问题事实上还出在官府身上。因为发钞的目的是充国库之急需，自然，使用宝钞的人首先仍是官府。当然，最主要的用途是在与作战有关的地方，比如军营。只要这一帮人不强行兑现，一般民间流散的那一部分，整个浙江加起来，就是阜康现有的银两也足以支撑。
往细讲了，宝钞能否发行，关键看它的信用如何。它的信用如何，又要看使用的人对官府、朝廷的信心有多大。只要人人都觉得朝廷发行的纸钞不会烂在手里，人们就不会挤兑，市面也就会平稳。
再往深想，这做钱业，在眼下，也就是做出对朝廷的信心来。
胡雪岩因为有山西票号为例子，对这纸钞的发行面和使用情况又有了详细了解，觉得这是一个千载难逢的好机会。他让王有龄约了巡抚书办，请求书办草拟一文。
“我只希望巡抚帮我争取了两个条件，我就愿意吸纳浙省全部份额。”
书办道：“哪两个条件？”
胡雪岩道：“其一，与浙省有关的粮食采购，军械供应，都由我一手操办。”
书办道：“是指省内，还是省外？”
“当然是指省内外。谁都知道，太平军节节东逼，江苏已经失去了金陵、苏州、扬州，现在常州以东，及上海至杭州一带的军事供应，基本上都得靠了浙江。”
“那第二条呢？”
“其二，省内各项库粮押解，官府度支，都经由阜康账号。”
书办道：“胡老弟，你胃口不小嘛！”
胡雪岩笑道：“我这也是替官府做信用。不这样不足以建立起信用来。”
巡抚看了书办拟好的条陈，略加沉吟，觉得这胡雪岩思路倒还真的开阔，也就爽快地递送了上去。
不出两月，批文下来，同意了胡雪岩的两个条件，另外还特意指示，把江南大营的全部采办，也均交与他一人。
这么一来，整个苏淞杭地带的军事采办全部集结于一人手中，从一地的调度到另一地的调度也就只需在账面上划拨即可。最有可能强兑现银的危险去掉了，胡雪岩吸纳的全部宝钞也就慢慢在整个省境有了信誉。
由于省内各项度支也都走阜康账号，阜康的账面陡然暴涨。全部结算下来，一共有二百五十万两的记录。
有了这一成绩，胡雪岩心思活了起来。他从钱庄的新分号中选了几位年轻精干的伙计，带着他们一同去了上海。
江苏布政使薛焕，原是和何桂清同门，与王有龄也颇为投机。近些年来，胡雪岩每次路过上海，必登门拜谒，以至薛焕对胡雪岩其人也深有了解。
这一次胡雪岩以小小五十万两的财力，竟有胆略把浙江全省的宝钞份额全部吃掉，薛焕也觉得甚堪钦佩。
“胡老弟，你的识略过人呀！”
胡雪岩谦谦道：“哪里哪里，光墉也只是希望替官府做信用。”
这话薛焕倒没听说过：“哦，难得你有这份心思，想必对时局有独到见解喽！”
“独到见解倒谈不上。我只是想，这信用是大家做出来的。你不信，我不信，这市面必定恐慌。”
薛焕点了点头：“这倒是。胡老弟，你和有些商人可不同。有些商人两面作派，既想赚官府的钱，又想赚‘长毛’的钱。”
胡雪岩道：“容我说句冒昧的话，身为一个商人，‘长毛’的钱不是不可赚。只是这种做法不足取，我认为这些人没眼光。”
薛焕来了兴致：“什么眼光！”
“他们没想到这‘长毛’不长久。”
“喔，你倒说说为什么‘长毛’不长久？”
“薛大人，这道理我可真讲不出。不过我总觉得，一群人总要有一群人遵从的东西。要是乱了这种东西，这一群人就粘不到一块儿，大家谁也没有好日子过。而朝廷就是这粘合的东西。没了朝廷，任凭‘长毛’横行，不说那当官的没好日子过，就是平民百姓，想安生也恐怕不可得。”
薛焕听了连连点头：“胡老弟，虽然你没上过学，分析起来，倒真比那饱学之士有见识得多了！”转而忿忿道：“我就见有些读书之人，不知操守为何物，‘长毛’一来，就随附着过去了，把纲常伦理都丢得一干二净。”
胡雪岩没有插话。等薛焕讲完，胡雪岩道：“薛大人，上次你提到置办军械的事，是否可以再议了？”
薛焕道：“我还正要和你合计呢。这一阵子我见你来去匆匆，是否有什么新生意在忙啊？”
胡雪岩道：“不瞒薛大人，我准备在上海开一阜康分号。”
薛焕定睛道：“好啊！马上开吗？”
胡雪岩答道：“马上就开。”
薛焕道：“我还刚好有一批八万两的银子，回头就存在宝号了。”
胡雪岩忙作揖道：“多谢薛大人捧场。”
此番胡雪岩出来，是做了两个打算的。一是在上海设一分号；二是趁了今年的沙船粮运，在仓州交付后，再进京筹设一个阜康分号。他也逐渐意识到，没有分散各地的分号，就不足以与北方的票号并肩抗衡。
旗开京城奠鸿基
京城的分号开得很是风光，因为胡雪岩接收到了两笔意外的大户头。
胡雪岩前去拜谒夏同善时，正好遇到福州将军，后来的协办大学士、刑部尚书文煜。文煜是个有名的和事佬，身为旗人，却深谙“四书”、“五经”。他和夏同善一样，喜书而不执于书，做事极为中庸圆滑。
夏同善把胡雪岩介绍给文煜，文煜显得极为有兴致，辟首就问道：“听说你们做钱业的替‘长毛’隐匿了不少钱嘛！”
初见面就来这一句，胡雪岩一时不知该如何作答好。夏同善看出胡雪岩的窘迫来，就圆上一句：“看来文尚书倒有不少这一类做钱业的朋友嘛！”
“子非我，安知鱼之乐也？”文煜反问道。
“子非我，安知我不知鱼之乐也？”夏同善也反问道。
说毕二人都哈哈大笑。胡雪岩起初不知文煜底细，也不知他与夏同善是何关系。听他二人一来一往逗趣，心中也就有了底。等二人笑声落定，胡雪岩道：“此番来时，我也正和薛焕大人谈到过这事情呢！”
文煜道：“定是合谋黑吃黑了？”
夏同善道：“莫非文将军也想掺上一份？”
文煜连连摆手：“玩笑，玩笑。不过我听夏大人说，你敢以自己钱庄做基底儿，把分配给浙江的宝钞份额全部揽了下来。你倒是做何想法，才有这番举动的？”
胡雪岩一五一十道：“我希望自己能做个榜样，大家都来帮着朝廷打败‘长毛’。”
文煜坐正了，道：“要是所有商人都像你这么想就好了。”
胡雪岩道：“那‘长毛’注定是不长久的。我若贪图一时之利，不光以后得不偿失，也违背了为人的基本信义。”
“这么说，商人也不都是见利忘义之徒了。”文煜一边思索，一边浅浅地问道。
胡雪岩也来了想法，就正色道：“文大人，我们那地方也算是世代行商了。我不知道您过去怎么看待商人，不过我知道，商人从来都是讲信义的。有人说，商人本性就是见利忘义。我倒不这么看。见利忘义的商人有没有？有，我们家就出过一个。我表爷破了沙船帮的规矩，只图自己赚大钱，结果死于刀斧之下。我们杭州人信佛，有一句佛家口偈，叫做：‘不是不报，时候未到；时候一到，马上就报。’文大人，商人无信，也是要遭报应的。所以要我说，有些商人趁着乱糟糟的世面，替‘长毛’出力打官府，早晚也是逃不过报应的。”
文煜道：“怪不得夏大人夸你有眼光，有见地，我倒问你，要是有一个在逃的‘长毛’，要在你那里存一笔款子，你做何处置？”
胡雪岩迟疑道：“允许我实说吗？”
夏同善道：“文大人面前，不必小心客气。”
有了这话垫底，胡雪岩就胆大了些，“文大人，要是我遇到这种情况，我就接了这笔款子。”
文煜追问道：“你就不怕官府追查？”
胡雪岩道：“我们商人，最看重的就是信用，信用要对什么人都讲。首先，我开钱庄，不是为了辨别忠伪。”
“那谁来辨别忠伪呢？”
“这是官府和朝廷的事。我们钱庄只管你钱本身来得是否合路，不管存钱的人身份如何。打个比方吧，要是这‘长毛’的钱本来就是他们祖上传下来的，他只不过是被逼做了‘长毛’，现在他不甘心这些钱白白被‘长毛’征用了，他就把钱偷存到我这里，我怎么处置呢？向官府报告他是‘长毛’？让官府收去这笔钱？”
文煜听到这里，哈哈而笑：“歪理，歪理！”
胡雪岩道：“文大人，不是歪理。这种情况，在苏皖一带多得很。我也曾想了，真是官征用了倒也无不可，只恐怕助长了下边那帮不义之人。”
“这倒做何解？”
“文大人，想你也了解下边属员的人品。你要他们去抄一个一万元的大宅，只怕有七千元先被他们私吞了。”
夏同善道：“至于吗？”
文煜却点头道：“有些道理。在上边的人只知照着规矩去办，却不知好多规矩都被下边的人坏了。”
胡雪岩道：“所以，我们做钱业的，只管把我们的信用做好。至于做官的，自然会管他们分内之事。这样下来，大家也省了枉费脑筋。”
文煜道：“胡老弟，有些道理。我未必同意你的，不过，你做起事来，倒也确实有一套自己的原则，实堪佩服！”
胡雪岩忙起身道：“不敢当，不敢当。”
夏同善这时问起胡雪岩：“你的分号选好地方了吗？”
胡雪岩道：“选好了，在东四口。”
文煜一听来了劲儿：“哎，今天遇到个财神了。”
胡雪岩不敢唐突，只好欠欠身道：“还望文大人多多包涵。”
文煜却认真道：“你要开业，我可也要在你那里立个户头了！”
胡雪岩审视了他一眼，见他不像开玩笑，就势作揖道：“多谢文大人关照，回头我就派人到府上去送帖。”
夏同善笑道：“恐怕还得胡老弟亲自上门吧？文大人可是对你情有独钟啊！”
胡雪岩不明白他们两个骨子里卖的什么药，便应承道：“隔日我一定亲自登门拜访。”
等文煜辞谢回家，夏同善把他送出门外，转身又回到客厅，满面春风地对胡雪岩道：“恭喜，恭喜！”
原来，文煜听了夏同善对胡雪岩的褒奖，也就来了兴趣。待亲自和胡雪岩谈过后，他觉着这是一个可以信靠的人物。文煜历任道员和督抚，主管税员，得了不少肥水。逢年过节，凡有所求之人，必有重重的礼节往来。二十多年下来，手头足足有六十多万的进项。
他本来想把这笔款子放在大德恒票号，不想书办却告诉他，和他有宿怨的几个京官在大德恒均有眼线，万一被他们察知了，参一本上去，一时半会儿恐怕解释不清。有了胡雪岩这么一个新进，为人又热心，事业上又极持隐秘之想法，很让文煜放心。所以文煜决定把这六十多万银子全部存入阜康。
刚进北京，店还没开就有这么一个大头进项，胡雪岩觉着这是个好兆头。有了这六十多万银子，胡雪岩用不着从南边带过来钱就足以把分号先撑起来。
夏同善也存入了二十万银子，并鼓励胡雪岩，多多拜访浙籍京官。胡雪岩也突发奇想，让伙计买通了各家门房，把浙籍京官家中的妻妾、账房、书办等数一一统计下来，每人先开了一个二十两的存折，挨家挨户送了去。这一来，在京的浙江人马上都知道了有一个叫胡雪岩的，在京城开了家阜康分号。一有往来支借、汇兑等，自然马上就想到了阜康。
另外一笔秘密款子，更是让胡雪岩感到兴奋。原来文煜和恭亲王相处甚洽，二人在朝廷中一唱一和，从来都是联合出手，共图朝政的，所以二人无话不谈。胡雪岩的阜康分号一开张，文煜就把这事聊给了恭亲王听，至于胡雪岩的办店原则，文煜更是推崇不止。两人都觉着，难得是有眼光的商人，更难得是有持守的商人。至于胡雪岩坚持钱业中人只管钱业，这一点让文煜感到放心，也让恭亲王感到放心。文煜这样为胡雪岩树口碑，恭亲王也毫无顾虑地把手头的二十多万闲款存入了阜康。不过叮嘱，万不可透漏这钱是属于恭亲王的。
经过一年多的经营，胡雪岩开的钱庄银号已遍及南北各主要城市。在杭州，除阜康钱庄外，另设阜康银号；在上海，设阜康银号，阜康雪记钱庄；在宁波，设通裕银号，通裕钱庄；在福州设裕成银号。鉴于蒋营官银款汇兑之难，一俟武汉收复，他又在汉口设了乾裕银号，加上北京的阜康雪记银号，形成了一个以南方为主，辐射南北的钱业网络。
